De calculator

Kies een preset (ETF Wereld, S&P 500, enz.) of pas elke parameter vrij aan. De resultaten worden live bijgewerkt en de grafiek projecteert de evolutie van je kapitaal over de hele looptijd.

📊 Strategie

Vult rendement, TER, TOB en type vooraf in.
Kapitalisatie = geen roerende voorheffing op dividenden.
Boven 10 %: Reynders-taks van 30 % op de obligatiewinst.

💰 Jouw stortingen

DCA — Dollar Cost Averaging. De krachtigste hefboom.

📈 Marktveronderstellingen

Historiek MSCI World ~7 % / S&P 500 ~9 % / obligaties ~3 %.
ECB-doel = 2 %. België 2024-25 ≈ 2,5-3 %.

📋 Kosten & Belgische fiscaliteit

Passieve ETF's: 0,07 tot 0,30 %. Actieve fondsen: 1-2 %.
ETF acc EU: 0,12 % · ETF dist: 1,32 % · aandelen: 0,35 %.

📊 Jouw resultaten

Bruto eindkapitaal
Vóór uitstapbelastingen
Netto eindkapitaal
Na TOB + meerwaardebelasting 2026
Netto meerwaarde
Totaal − gestort
Reëel geannualiseerd rendement
Na inflatie

📈 Evolutie over de looptijd

Bruto kapitaal
Netto kapitaal (na fiscaliteit)
Totaal gestort
Reële waarde (na inflatie)

💸 Detail van kosten & belastingen

Totaal gestort over de looptijd
Bruto meerwaarde
Cumulatieve TER (ETF-kosten)
Cumulatieve TOB (aankopen + verkoop)
Meerwaardebelasting 10 % (2026)
Reynders-taks (obligaties)
Roerende voorheffing op dividenden
Totaal belastingen & kosten

📉 Effect van inflatie

Reële waarde (koopkracht)
Verlies door inflatie

🆚 Vergelijking met alternatieven

Met spaarrekening
Verschil ETF − spaarrekening
Cash "onder de matras" (reële waarde)
Nominaal geannualiseerd rendement

Hoe de resultaten lezen?

1
Bruto vs netto eindkapitaal Bruto is vóór de uitstapbelastingen. Netto is wat je werkelijk overhoudt na verkoop-TOB, 10 % meerwaardebelasting en roerende voorheffing op dividenden. Het verschil kan op 25 jaar aanzienlijk zijn.
2
Reëel geannualiseerd rendement Dat is het rendement na inflatie — wat werkelijk de toename van je koopkracht meet. Een nominaal van 7 % met 2,5 % inflatie = ~4,4 % reëel.
3
Reële vs nominale waarde Over 25 jaar zal € 100 000 de koopkracht hebben van ~€ 55 000 vandaag (met 2,5 % inflatie). Daarom is in cash blijven statistisch verliezend op lange termijn.
4
Vergelijking met spaarrekening Een spaarrekening aan 1,5 % kapitaliseert veel trager. Het verschil ETF − spaarrekening toont je concreet de opportuniteitskost van je spaargeld op een klassieke rekening laten staan.

Belgische ETF-fiscaliteit in 2026

BelastingWanneer?Tarief
TOB — beurstaks Bij elke aankoop en elke verkoop 0,12 % ETF acc EU · 1,32 % ETF distributie (geplafonneerd op € 4 000) · 0,35 % aandelen
Roerende voorheffing Op uitgekeerde dividenden (ETF distributie + aandelen) 30 % — ingehouden aan de bron door de broker
Meerwaardebelasting 10 % ⚠️ nieuw 2026 Bij verkoop, op de meerwaarde 10 % — vrijstelling op de eerste € 10 000 per jaar
Reynders-taks Op het obligatiegedeelte van gemengde ETF's (> 10 % obligaties) 30 % op de obligatiemeerwaarde bij verkoop
TER — lopende kosten ETF Jaarlijks, rechtstreeks ingehouden door de uitgever 0,07 tot 0,30 % voor passieve ETF's · 1-2 % voor actieve fondsen
💡 Kapitalisatie-ETF: de winnende combo in België

Een kapitalisatie-ETF herbelegt automatisch de dividenden zonder de roerende voorheffing van 30 % te activeren. Je betaalt enkel de TOB van 0,12 % bij aankoop/verkoop + de 10 % meerwaardebelasting bij uitstap. Het is de eenvoudigste fiscale optimalisatie voor een Belgische belegger.

De berekeningsveronderstellingen

PostMethode
KapitalisatieMaandelijks. Jaarlijks rendement omgerekend naar equivalente maandrente.
DCAStorting aan het einde van elke maand, met TOB toegepast op elke storting.
TERProportioneel elke maand afgehouden op het gemiddelde kapitaal.
Meerwaarden 202610 % op de meerwaarde bij verkoop, cumulatieve vrijstelling € 10 000/jaar.
RV dividenden30 % op ~30 % van het jaarrendement voor een distributie-ETF.
ReyndersToegepast indien > 10 % obligaties in de ETF. 30 % op de obligatiemeerwaarde.
InflatieMaandelijks samengesteld. Reële waarde = netto kapitaal / (1 + inflatie)^looptijd.
SpaarrekeningMaandelijkse kapitalisatie aan de ingevoerde rente (vereenvoudiging — we negeren de roerende voorheffing van 30 % boven de vrijgestelde interesten).
⚠️ Wat deze berekening niet doet

De tool dekt niet: de werkelijke volatiliteit van de markten (rendementen zijn niet lineair — er zullen jaren van -20 % zijn), de timing van de DCA, toekomstige fiscale wijzigingen, synthetische vs fysieke ETF's, de aankoop via levensverzekering tak 23, noch de optimalisatie via holding/vennootschap. Voor een reële strategie laat je dit valideren door een onafhankelijk financieel adviseur.

3 hefbomen die alles veranderen

⏱️ De looptijd

De looptijd verdubbelen verdrievoudigt vaak het resultaat. De laatste 10 jaar wegen zwaarder dan de eerste 15 (sneeuwbaleffect).

💸 De kosten

Overstappen van een fonds met 1,8 % kosten naar een ETF met 0,15 % kan op 25 jaar 30 % extra eindkapitaal opleveren. De eenvoudigste en krachtigste hefboom.

📅 De regelmaat

De automatische maandelijkse DCA verslaat statistisch « ik wacht het juiste moment af ». Stoppen met de markt te willen timen bespaart tijd en verhoogt het rendement.

🧠 Begin je met ETF's?

De volledige gids ETF België: keuze van de broker, opbouw van de portefeuille, klassieke fouten om te vermijden.

Lees de gids →